Optimal proportional reinsurance and investment based on Hamilton-Jacobi-Bellman equation

In the whole paper, the claim process is assumed to follow a Brownian motion with drift and the insurer is allowed to invest in a risk-free asset and a risky asset. In addition, the insurer can purchase the proportional reinsurance to reduce the risk. The paper concerns the optimal problem of maximizing the utility of terminal wealth. By solving the corresponding Hamilton-Jacobi-Bellman equations, the optimal strategies about how to purchase the proportional reinsurance and how to invest in the risk-free asset and risky asset are derived respectively.     

THE HLDER CONTINUITY FOR THE GRADIENT OF SOLUTIONS TO ONE-SIDED OBSTACLE PROBLEMS

The Hölder continuity is proved for the gradient of the solution Jo the one-sided obstacle problem of the following variational inequality in the case 1相似文献   

线性模型中\varphi-混合误差下误差方差估计的强收敛速度

考虑线性回归模型一、引言和引理y_i=x_i′β+e_i,i=1,2,…,(1)这里{x_i}为已知的 d-维向量序列,β为未知的回归系数向量,{e_i}为随机误差序列,满足Ee_i=0,0相似文献   

拟线性椭圆方程广义解的Liouville定理

本文证明了广义解的Liouvill定理成立。     

求首尾和r-循环矩阵的极小多项式的算法

研究了域上首尾和r-循环矩阵，利用多项式环的理想的Groebner基的算法给出了任意域上首尾和r-循环矩阵的极小多项式和公共极小多项式的一种算法.同时给出了这类矩阵逆矩阵的一种求法。     

混合序列强大数定律的收敛速度

混合序列强大数定律的收敛速度薛留根（河南许昌师范高等专科学校数学系，许昌４６１０００）河南省自然科学基金资助项目．１９９０年１２月３日收到，１９９１年１１月１１日收到第一次修改稿．一、引言和引理关于独立同分布的随机变量序列｛Ｘｎ｝的强大数定律的收敛速...     

非参数回归函数核估计的Lp收敛速度

在p≥1和适当的条件下，给出了回归函数m(x)＝E（Y|X＝x）的核估计的若干种Lp收敛速度，改进并推广了韦来生（1984）的结果。     

相依样本下条件密度递归双重核估计的强相合性

本文给出了条件密度的递归形式的双重核估计,并且在样本序列为平稳φ-混合的条件下讨论了它的强相合性。